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FINRA General Securities Representative Examination (GS) Series7 Prüfungsfragen mit Lösungen:
1. Under the terms of the 1970 Securities Investor Protection Act, what is the status of a customer whose
account assets exceed SIPC insurance coverage when his broker/dealer becomes insolvent?
A) all broker/dealers are assessed to fully satisfy the deficiency
B) the customer becomes a general creditor of the insolvent firm for the amount of deficiency
C) the US Treasury is pledged to make up the deficiency
D) SIPC will issue a debenture to guarantee eventual repayment of the deficiency
2. The public offering price of the securities of an open-end management investment company is:
A) determined by a method set forth in the prospectus of the issuer
B) the price used by distributors in determining sales incentive discounts to individual purchasers
C) based upon net asset value of the securities underlying the shares of the issuer plus a 10 % sales
charge
D) determined by the relative demand for the shares of the issuer
3. Who owns a corporation?
A) the government
B) the holders of common stock and the holders of preferred stock
C) the holders of common stock
D) the owners of debentures
4. When a corporation issues a nonconvertible debenture, what is the effect upon its net worth?
A) it increases
B) if decreases
C) if is unchanged
D) none of the above
5. What expression is used to describe the application of income and revenues derived from the operation of
a facility financed from proceeds of a revenue bond?
A) debt service
B) flow of funds
C) revenue funding
D) disbursement of priorities
Fragen und Antworten:
| 1. Frage Antwort: B | 2. Frage Antwort: A | 3. Frage Antwort: B | 4. Frage Antwort: C | 5. Frage Antwort: B |




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